在取经路上，唐僧师徒四人来到火焰山，因炎热难耐无法前行。而要通过这座火焰山，必须得到铁扇公主的芭蕉扇。于是，孙悟空开始了他的三次借扇之旅。
第一次，孙悟空化作小虫钻入铁扇公主腹中，逼迫她交出芭蕉扇。然而，这把扇子被牛魔王所骗走，所以铁扇公主给了孙悟空一把假扇子。孙悟空发现后大怒，与牛魔王展开激烈战斗，但最终未能成功夺回真扇。
第二次尝试，孙悟空请来了托塔李天王和哪吒太子的帮助，再次与牛魔王交战。这次他们虽然暂时占据了上风，但牛魔王狡猾地逃脱了。铁扇公主依旧拒绝归还芭蕉扇，孙悟空无奈之下只好返回。
第三次，孙悟空联合猪八戒、沙僧以及众神的力量，终于制服了牛魔王，迫使铁扇公主交出了芭蕉扇。凭借这把扇子，火焰山的火势得以熄灭，唐僧师徒得以顺利通过。
“三借芭蕉扇”的故事充满了奇幻色彩，同时也传递了团结协作的重要性。每一次失败都让孙悟空更加成熟，也为后续的故事发展奠定了基础。这个情节深受读者喜爱，成为中国古典文学中的经典桥段之一。
